"Kansa maksaa kaksi euroa säästääkseen yhden"
106
Eläketurvastaan huolehtivalle avautuu huhtikuun alusta uusia mahdollisuuksia, kun pankit alkavat kaupata uusia pitkäaikaiseen säästämiseen tarkoitettuja tuotteitaan. Vuoden alusta muuttunut laki laajentaa eläkevakuutuksille annetun verohyödyn myös muihin sijoitusmuotoihin.
Rahoituksen professori Hannu Kahra Oulun yliopistosta sanoo, että kuluttajan on oltava tarkkana pitkäaikaissäästösopimuksia kirjoitettaessa.
– Tarkasti pitää katsoa, että mihin on sormensa lyömässä kiinni, Kahra sanoo.
– Kustannukset ovat aina ensimmäinen kriteeri, minkä perusteella näitä valintoja tehdään.
Osakesäästäjien keskusliiton puheenjohtaja Timo Rothovius kehottaa kuluttajia katsomaan myös sijoittamiselle asetetut rajoitukset.
– Jos esimerkiksi saa sijoittaa vain pankin omiin rahastoihin, niin silloin en tähän lähtisi, Rothovius sanoo.
Näin tilanne on ainakin Nordean ps-tilillä.
– Sellaista sopimusta ei kannata tehdä, joka hirveästi rajoittaa sijoituksen mahdollisuuksia.
Pankin maksut
ovat korkoa korolle
Pankeista OP Pohjola ja Nordea ovat julkistaneet oman hinnoittelunsa tuotteille. Molemmat laskuttavat ps-tilillä olevasta summasta kuukausittaista maksua, joka OP:lla on 0,4 prosenttia ja Nordealla 0,3 prosenttia. Lisäksi OP:n tilillä joutuu maksamaan myös rahastojen merkintäpalkkiot. Nordeallakin osakkeista veloitetaan normaalit toimeksiantomaksut.
Hannu Kahra huomauttaa, että vaikka hoitomaksu on alle prosentin, se kertautuu korkoa korolle -periaatteella, kun sijoituksia kertyy,.
Professori Mika Vaihekoski Turun kauppakorkeasta ei pidä maksuja kohtuuttomina.
– Olisivat ne pahemmatkin voineet olla.
– Tärkeää on, että kilpailu tästä lisääntyy, jolloin voimme nähdä esimerkiksi tilapäisiä tarjouksia palkkioista, Vaihekoski sanoo.
Esimerkiksi Nordea tarjoaa tärkeimmille asiakkailleen ps-tilin kolme ensimmäistä vuotta ilman hoitokuluja.
Veroetua haetaan
hysterian vallassa
Pitkäaikaissäästämisuudistuksen keskeisin myyntivaltti on sen tarjoama veroetu. Säästetystä summasta 28 prosenttia saa vähentää verotuksessa. Sijoituksen tuotoista joutuu tosin maksamaan niitä nostaessa pääomaveron, joka nykyisellään on tuo sama 28 prosenttia.
Vaihekoski sanoo veroedun tavoittelun menneen paikoin jo liiallisuuksiin.
– Ihmiset ovat hysterian vallassa olleet valmiita maksamaan kaksi euroa säästääkseen verotuksessa yhden, hän sanoo.
Vaihekoski huomauttaa ps-järjestelmän veroedun olevan oikeastaan vain veron siirtoa. Toinen hyöty syntyy, kun sijoituksen muotoa vaihtaa ps-järjestelmän sisällä. Tällöin ei joudu maksamaan syntyneistä voitoista veroa, toisin kuin tavallisesti vaikkapa rahansa osakkeista rahastoon siirtäessä.
– Tämä antaa mahdollisuuden jollain tavalla reagoida muutoksiin maailman tilanteessa ja harrastaa jonkinlaista riskinhallintaa. Jos vaikka haluaisi nyt myydä osakkeita, kun hinnat ovat korkealla, ei se välttämättä verojen takia ole kannattavaan. PS-järjestelmässä tätä puolta ei ole.
Vaihekoski huomauttaa, että kansantalouden näkökulmasta veroton sijoitusmuotojen vaihto-oikeus voi johtaa nopeisiinkin muutoksiin, kun rahojen irrottaminen vaikkapa osakesijoituksista käy halvemmaksi.
Valitse alhaisten
kulujen indeksirahasto
Kaikki kolme asiantuntijaa pitää pitkään jahkailtua pitkäaikaissäästöuudistusta hyvänä asiana. Positiivinen seikka on säästäjien valinnanvapauden lisääntyminen. Sijoittaja voi kuitenkin kohdata myös runsaudenpulan, sillä loppujen lopuksi sijoittaa voi lähes mihin vain.
Hannu Kahra sanoo, ettei pidä suoria osakesijoituksia ps-sijoittajalle järkevänä vaihtoehtona. Hän suosittelee valitsemaan indeksin mukaan jaetun passiivisen indeksiosuusrahaston, jossa hallinnointipalkkiot ovat pienet ja riskit hajautetut.
– Tosin sijoituksen pitkä aikaväli vaikuttaa siten, että mitä nuorempi sijoittaja, sitä enemmän riskiä voi ottaa.
Vaihekoski puolestaan näkee ps-tilissä mahdollisuuden siirtää jo olemassa olevia pitkäaikaisia sijoituksia uusien sääntöjen piiriin. Tällöin kysymykseen tulisivat sekä osakkeet että rahastot.
– Hyvä puoli on se, että rahojaan voi venkslata siellä eri sijoitusmuotojen välillä.
Pitkäaikaissäästöuudistuksen osalta on puhuttu jo varsinaisesta buumista. Vaihekoski huomauttaa vasta ajan näyttävän miten kuluttajat ottavat uuden järjestelmän vastaan. Hän kuitenkin uskoo järjestelmän osoittautuvan suosituksi.
Myös Osakesäästäjien Rothovius uskoo ps-säästämisen suosioon.
– Uskon, että tästä tulee selvästi vanhaa eläkevakuutusjärjestelmää suositumpi.
17
17
Kommentit (106)
Ps ja normieläke on huuhaata ja mikä aikarajaksi jos työelämässä pitäisi olla 70vuotiaaksi.
Vation verokirstu on ehtymätön luonnonvara velan takia.
Ensin subventoidaan pankkeja ja sitten ihmetellään vieressä rahoitusalan suuria palkkioita. Onko mitään järkeä tavallisten kansalaisten tukea veroetuin rahoitusalan palkkoja? EI!
Tämän hallituksen verohelpotukset suurituloisille oli kyllä päätöntä puuhaa kun se hoidettiin velkarahalla.
Jyrki Kataisen ja Kokoomuksen linja oli täysin käsittämätön verohelpotuksia velkarahalla,ja nyt olaan sitten taas korottamassa veroja laidasta laitaan.
Kokoomuksen talouspolitiikka on jos sitä nyt edes on,ei ole tässä taloustilanteessa järkevää.
Sitten kun käytät eurosi, niin saatkin vain 0.5 eurolla jotain ja toinen osa menee tukemaan taas byrokraattista koneistoa jne.
Siis elämän tarkoitus on tehdä kovasti työtä, jotta voi elättää valtion byrokraatteja.
Ostan ylimääräisillä rahoilla vaikka taidetta tai puuveneen tai rakennan huvipuiston Second Lifeen. Kaikenlaisia 'sijoituskohteita' riittää maailmassa.