Taloyhtiön remonttilainan hinta nousi pilviin
Sanna Heikintalo / Lehtikuva
Taloyhtiöiden remonttilainojen hinta on noussut rajusti kevään aikana. Monessa pankissa taloyhtiöiden lainojen marginaalit ovat jopa tuplaantuneet alkuvuoden jälkeen. Lainat ovat jo niin kalliita, että pankit itsekin kehottavat asukkaita rahoittamaan putkiremontin omalla lainalla taloyhtiölainan sijaan.
3.5.2009 07:01
88
Tämän kevään marginaalirallin häviäjiä ovat ne pienyritykset, joille pankista saatu lainaraha on muuttunut koko ajan kalliimmaksi korkojen laskusta huolimatta.
Erityisen nuivasti pankit kohtelevat nyt taloyhtiöitä, joita on tähän asti pidetty varsin riskittöminä lainoituskohteina.
Yhtiölainoista aiheutuneet luottotappiot ovat yhä pysyneet olemattoman pieninä, eikä niiden oleteta kasvavan merkittävästi tämän vuoden aikana. Silti suomalaisrahoittajat perivät taloyhtiölainoista yksityisasiakkaiden luottoihin verrattuna melkoisia marginaaleja.
Jo vuodenvaihteessa alkanut korkomarginaalien nousu ei näytä helpottuvan, päinvastoin.
Oheisessa Suomen Rahatiedon keräämässä katsauksessa kalleinta lainarahaa taloyhtiö saisi tällä hetkellä Nordeasta: kaikkien laskutus- ja tilinhoitokulujen jälkeen todellinen marginaali nousee 2,28 prosenttiin. Helmikuun alussa Nordea tarjosi 1,51 prosentin marginaalia.
Reippaasti lainan hinta on noussut myös esimerkiksi Sampo Pankissa, jossa marginaali on pompannut samassa ajassa 0,73 prosentista 1,53 prosenttiin samoin kun Nooa Säästöpankissa. Handelsbankenissakin marginaali on noussut 0,56 prosentista 1,26 prosenttiin ja Hypoteekkiyhdistyksessä 1,02 prosentista 1,97 prosenttiin.
Tapiolassa ja Aktiassakin marginaali on lähes tuplaantunut. Vain Helsingin OP:ssä marginaali on pysynyt ennallaan.
– Esimerkiksi taloyhtiön putkiremontti kannattaa jo rahoittaa asukkaiden henkilökohtaisilla lainoilla. Niissä korkomarginaali on selvästi pienempi, myöntää Nordea Suomen varatoimitusjohtaja Pekka Nuuttila.
Nordea vetoaa yhtiölainojen hinnoittelussa jälleenrahoituskuluihin.
| Taloyhtiölainan hinta 15 vuodeksi | |||
|---|---|---|---|
| 250 000 € / 15 vuotta, 21.4.2009 | |||
| pankki | tod. k-korko | tod. marg. | viitekorko |
| Ålandsbanken | 2,32 % | 0,72 % | euribor 6 kk |
| Helsingin OP | 2,36 % | 0,76 % | euribor 6 kk |
| Suupohjan OP | 2,56 % | 0,96 % | euribor 6 kk |
| Aktia | 2,72 % | 1,12 % | euribor 6 kk |
| Tapiola Pankki | 2,72 % | 1,11 % | euribor 6 kk |
| Handelsbanken | 2,86 % | 1,26 % | euribor 6 kk |
| Nooa Säästöpankki | 3,13 % | 1,53 % | euribor 6 kk |
| Sampo Pankki | 3,13 % | 1,53 % | euribor 6 kk |
| Hypoteekkiyhdistys | 3,57 % | 1,97 % | euribor 6 kk |
| Nordea | 3,88 % | 2,28 % | euribor 6 kk |
| Lähde: Suomen Rahatieto | |||
– Kaikkien pankkien pitkäaikainen varainhankinta on kansainvälisten rahamarkkinoiden tilanteen takia yhä tavallista vaikeampaa, ja se näkyy väkisinkin hinnoittelussa, Nuuttila kertoo.
Perustelut eivät täysin vakuuta. Tavallinen asuntovelallinenkin ottaa lainansa yleensä pariksikymmeneksi vuodeksi, ja silti pankki pystyy myöntämään sen noin prosentin marginaalilla.
Pankit karttavat
kiinteistöalaa
∇ Mainos, artikkeli jatkuu alempana ∇
∇ Artikkeli jatkuu ∇
Toinen selitys lienee se, että suomalaispankit haluavat tässä markkinatilanteessa ottaa pikaisesti etäisyyttä kaikkeen vähänkään kiinteistösijoitus- ja rakennusalaan liittyvään toimintaan.
| Korkotukilainojen keskimarginaalit | ||
|---|---|---|
| korkotuki | vuokratalot | asumisoikeustalot |
| vuosi | marg % | marg % |
| 2004 | 0,16 | 0,24 |
| 2005 | 0,09 | 0,21 |
| 2006 | 0,12 | 0,15 |
| 2007 | 0,08 | 0,11 |
| Lähde: Suomen Rahatieto, Valtiokonttori | ||
Taloyhtiöidenkin luototukset voidaan ahtaasti tulkittuina niputtaa tähän kastiin. Kun alan yleiset rahoitusriskit kasvavat, niitä pitää kompensoida marginaaleja korottamalla.
Vertailun vuoksi oheisessa taulukossa Kuntarahoituksen asuntopuolelle välittämien korkotukilainojen marginaalit ovat ihan eri lukemissa pankkien tarjoomusten kanssa.
Vuokratalojen ja asumisoikeustalojen korkotukilainat ovat pysyneet keskimääräisiltä marginaaleiltaan kohtuullisina tähän finanssikriisiin asti.
14
9
24
Kommentit (88)
Tosi on.
uskoivat tähän pikkuamerikkalaiseen unelmaan.
Lypsykone on jo läynnistetty, vapiskaa velalliset, kohta korot ovat taasa 15%, ette kykene kauaa suoriutumaan ja kuinka teidän silloin käy?
Älä sano sitä ääneen, pelkkä huhu voi tappaa.